Diskrete Modelle in der stochastischen Finanzmathematik

Zürcher Hochschule Winterthur ZHW, WS 01/02

Dr. Frank Oertel



Zeit und Ort

2-stündig: Mi, 09:50-11:25, E 216


Ziel der Vorlesung

Es handelt sich um eine Einführung in die Methoden und Werkzeuge der modernen Finanzmathematik, wie sie heute in der Banken- und Versicherungspraxis (unter Verwendung leistungsfähiger Computer) alltäglich eingesetzt werden. Die Studentinnen und Studenten werden anhand einer fortlaufenden Betrachtung von sich wiederholenden einfachen Fallbeispielen aus der Praxis direkt an die stochastische Modellierung und Bewertung derivativer Finanzinstrumente geführt und lernen die Black-Scholes Formel kennen und umsetzen.


Vorkenntnisse

Lineare Algebra und Matrizenrechnung, elementare Wahrscheinlichkeitsrechnung und Grundlagen der Mathematik


Zum Inhalt [PDF, DVI] (nur eine Ergänzung der handschriftlichen Ausarbeitung!)

Grundlegende Konzepte und Objekte eines Finanzmarktes

Bewertung derivativer Finanzinstrumente im Ein-Perioden-Modell

Das Binomial-Modell von Cox-Ross-Rubinstein

Das Black-Scholes Modell


    Ergänzende Literatur

  1. M. Baxter und A. Rennie: Financial Calculus (An Introduction to Derivative Pricing). Cambridge University Press. 1996
  2. N.H. Bingham und R. Kiesel: Risk-Neutral Valuation (Pricing and Hedging of Financial Derivatives). Springer Finance. 1998
  3. M.U. Dothan: Prices in Financial Markets. Oxford University Press. 1990
  4. R.J. Elliott and P.E. Kopp: Mathematics of Financial Markets. Springer. 1999
  5. A. Irle: Finanzmathematik Die Bewertung von Derivaten. Teubner 1998
  6. D. Lamberton and B. Lapeyre: Introduction to Stochastic Calculus Applied to Finance. Chapman & Hall. 1996
  7. T. Mikosch: Elementary Stochastic Calculus with Finance in View. World Scientific. 1998
  8. M. Musek and M. Rutkowski: Martingale Methods in Financial Modelling. Springer. 1997
  9. S.R. Pliska: Introduction to Mathematical Finance (Discrete Time Models). Blackwell Publishers. 1997
  10. K. Schürger: Wahrscheinlichkeitstheorie. Oldenbourg. 1998
  11. D. Williams: Probability with Martingales. Cambridge University Press. 1993

Aktuelle Version: 6. Februar 2002